原标题:莹特丽要上市了
意大利彩妆巨头Intercos莹特丽集团(下称“莹特丽”)上市之路进入冲刺阶段。据意大利证券交易所官网本周一(10月11日)发布的消息显示,莹特丽计划本月启动首次公开募股 (IPO),并意在位于米兰的意大利证券交易所上市。
就此消息,莹特丽中国区CEO王邑华今日告诉青眼称,IPO是莹特丽总部一直都在做的事情。她同时表示,“中国市场一直是莹特丽的重点,集团策略不会改变。”
最多筹集4.46亿元
莹特丽再度开启上市梦。据意大利证券交易所官网发布的消息显示,莹特丽计划通过新发行股票筹集至多4.46亿元的增资。莹特丽表示,“增资所得款项将用于业务发展和增长计划。”
图截自意大利证券交易所官网另据公开资料显示,莹特丽当前最大股东为创始人Dario Ferrari,而LVMH集团旗下的私募股权投资公司 L Catterton 持有34%股份,以及安大略教师养老金计划委员会(Ontatio Teachers’ Pension Plan Board)通过The Innovation信托持有21%股份。
上述意大利证券交易所官网发布的消息还显示,L Catterton、The Innovation信托将出售“绝大多数”现有股份。本次新股发行后,Dario Ferrari 仍将保留对公司的控制权,这得益于莹特丽计划采用的忠诚度股份计划。
据了解,瑞银(UBS)、法国巴黎银行(BNP Paribas)、摩根士丹利(Morgan Stanley)和杰富瑞(Jefferies)为莹特丽此次IPO的联合全球协调人。同时,法国巴黎银行亦为获准股份上市的保荐人。而罗斯柴尔德为莹特丽的财务顾问,Cornelli Gabelli e Associati则是控股股东的财务顾问。
持续冲击资本市场
莹特丽IPO的消息并不让人意外。去年上半年,莹特丽就试图以111亿元的市值上市,但因疫情被迫搁置。事实上,莹特丽近些年来一直在持续向资本市场发起冲击。公开资料显示,莹特丽早在2014年就抛出IPO计划。但随后,莹特丽突然宣布放弃IPO。
彼时,莹特丽对外表示,由于“感觉到金融市场环境在过去几天急剧恶化”,导致“市场对其估值未能准确反映其实际价值和巨大潜力”,因此不得不重新审视IPO计划。但据当时公开报道称莹特丽股份未达到满额认购,此外还有分析师认为是莹特丽定价过高所致。
2017年,莹特丽甚至还考虑过将其控股的亚洲子公司IntercosAsia Holdings在韩国上市。由此可见,成为上市公司是莹特丽一直以来的企业目标。同样,不断壮大的莹特丽也需要通过谋求上市,去获得企业发展的更大可能。
作为全球知名的化妆品代工集团,莹特丽为40%的全球高端化妆品品牌提供服务,并在全球拥有5800名员工,15家生产工厂、11个研发中心、15个销售办事处。
同时,优异的市场表现也给予莹特丽足够底气推开资本市场大门。公开资料显示,2019年莹特丽实现销售额为53亿元,调整后的核心利润为8.63亿元。另有外媒引述瑞银 (UBS) 的报告报道称,受新冠疫情影响,莹特丽2020年实现净销售额为45.13亿元,调整后核心利润同比下降约四分之一至6.47亿元。
值得一提,莹特丽方面曾指出,“韩国、中国和印度亚洲三大新兴市场的增长尤为突出。”
中国市场举足轻重
针对亚洲市场的战略布局,莹特丽创始人Dario Ferrari曾公开表示,“在未来四到六年,我预测美容行业将获得10亿新消费者,而他们多数可能来自亚洲。亚洲作为彩妆市场新兴的增长点,有日本之于尖端技术的深厚积累,韩国之于前沿趋势的快速把握,中国之于全渠道融合的广泛布局,逐步形成了亚洲彩妆特有的集群优势。”
这当中,中国市场对莹特丽的发展起到举足轻重的作用。自2003年进入中国市场发展至今,莹特丽已然是中国最大的彩妆代工厂;目前莹特丽在中国拥有香港Intercos Asia Pacific Ltd公司、莹特丽化妆品(苏州)有限公司、莹特丽科技(苏州工业园区)有限公司、莹特菲勒(上海)有限公司,共4家独立的公司。而且,莹特丽在中国已经拥有两家研发中心,分别位于中国苏州和上海。
另外,随着中国新锐彩妆品牌的爆发,诸如完美日记、花西子等都与莹特丽中国建立了稳定的合作关系,为其贡献了重要的销售占比。今年广州美博会期间,王邑华曾告诉青眼,“预计今年全年的彩妆业务可超过2019年的20%。”她同时还表示,上半年护肤受新规影响较大,客户推新品速度变慢且更谨慎,彩妆不受影响,上半年护肤和彩妆业务占比分别为45%和55%。
总体而言,即便经历了撤回IPO和受新冠疫情影响,但并不妨碍莹特丽去实现上市梦。随着资本对莹特丽的加持,其视为主要市场之一的中国,势必也会凸显出更重要的价值地位。